Rozdíl mezi bankovní sazbou a repo sazbou

Bankovní sazba vs repo sazba

Repo sazba a sazba banky jsou dvě běžně používané sazby za půjčky a půjčky, které používají komerční a centrální banky. Tyto sazby se používají při finančních transakcích mezi národní nebo centrální bankou a tuzemskou či komerční bankou. Přestože jsou obě sazby považovány za stejné, přesto mezi nimi existují výrazné rozdíly.

Bankovní sazba
Další název, který finanční instituce používají pro bankovní sazbu, je diskontní sazba. Sazba banky je používána komerčními bankami, když si půjčují peníze od centrální banky, a důvod, proč zajišťují půjčku, je kvůli očekávanému nedostatku prostředků v těchto bankách.

Každý jednotlivec si musí být vědom skutečnosti, že bankovní sazba má přímý dopad na úvěrové sazby nabízené komerčními bankami jejich klientům. Úvěrová sazba účtovaná komerčním bankám se předává jednotlivcům, kteří si od těchto bank půjčují. Pokud je bankovní sazba mezi centrální a komerční bankou vysoká, sazba nabízená komerční bankou jejím klientům bude rovněž vyšší, a pokud je sazba poskytovaná centrální bankou nízká, bude nižší sazba účtována komerčními bankami o půjčce poskytnuté klientům.

Dalším důležitým faktem ohledně bankovních sazeb je to, že tyto sazby používají centrální banky různých zemí k řízení a řízení nabídky měny pro zlepšení národního hospodářství a jejich bankovního sektoru. Když míra nezaměstnanosti v zemi vzroste, centrální banka této země sníží bankovní sazbu, takže komerční banky nabízejí jednotlivcům snížené sazby z půjček. Upozorňujeme, že takové úvěrové transakce nezahrnují žádné zajištění.

Repo Rate
Repo sazba je naproti tomu mírně podobná kurzu banky. Tato sazba se také nazývá sazba zpětného odkupu a tato sazba se používá v bankovní transakci, jako je dohoda o zpětném odkupu. V dohodě o zpětném odkupu prodává centrální banka cenné papíry komerčním bankám a souhlasí s jejich zpětným odkupem po určité době za předem stanovenou cenu. Úroková sazba použitá v těchto cenných papírech pro zpětný nákup je proto známa jako repo nebo repo sazba.

Stejně jako bankovní sazba se repo sazba používá k regulaci nabídky měny v ekonomice. Pokud je repo sazba nižší, rozšiřuje měnový systém, a v důsledku toho finanční instituce získávají prostředky za nízké ceny. Naopak, pokud je míra zpětného odkupu v ekonomice vyšší, snižuje to měnovou nabídku, což nakonec způsobuje nedostatek půjček, takže jednotlivci mají omezený přístup k čerpání půjček.

Dohoda o zpětném odkupu tedy umožňuje držitelům cenných papírů prodávat a odkupovat cenné papíry za účelem získání peněz. Tato smlouva používá zajištění ve formě cenných papírů a repo sazba obvykle slouží jako zisk z prodeje těchto cenných papírů.

Rozdíly
Pojďme se podívat na některé rozdíly mezi bankovní sazbou a repo sazbou.

Půjčka vs. cenné papíry - Jak již bylo řečeno, bankovní sazba obvykle obchoduje s úvěry, zatímco repo nebo repo sazba obchoduje s cennými papíry. Úroková sazba banky se účtuje komerčním bankám proti úvěru, který jim poskytly centrální banky, zatímco repo sazba se účtuje za zpětný nákup cenných papírů..

Použití zajištění - V bankovní sazbě není zahrnut žádný kolaterál. V dohodě o zpětném odkupu jsou však jako kolaterál použity cenné papíry, které jsou odkoupeny později.

Která sazba je vyšší? - Pokud pozorujete trh, zjistíte, že repo sazba je relativně nižší než bankovní sazba.

Vliv na úrokovou sazbu a období - Repo sazba se obvykle používá k uspokojení krátkodobých finančních požadavků podniků. Když tedy centrální banky zvýší repo sazbu, snaží se snížit likviditu v ekonomice. Neovlivňuje to však tržní úrokovou sazbu, protože komerční banky nesou dodatečnou zátěž pro zajištění své zákaznické základny. Jakmile se však úroková sazba banky zvýší, přímo ovlivní úrokovou sazbu nabízenou zákazníkům, která je odrazuje od přijímání půjček a poškozuje celkový hospodářský růst. Repo sazba může mít vliv na výši investice, ale její dopad nebude tak přímý a drastický jako bankovní sazba.