Kvalifikované vs. nekvalifikované akciové opce

V závislosti na daňovém zacházení s opcemi na akcie mohou být klasifikovány jako jedno kvalifikované akciové opce nebo nekvalifikované akciové opce. Volí se také kvalifikované akciové opce Motivační akciové opce, nebo ISO.

Zisky z uplatnění kvalifikovaných akciových opcí (QSO) jsou zdaněny sazbou daně z kapitálových výnosů (obvykle 15%), která je nižší než sazba, za kterou je zdaněn běžný příjem. Zisky z nekvalifikovaných akciových opcí (NQSO) jsou považovány za běžný příjem, a proto nejsou způsobilé pro daňové úlevy. NQSO mohou mít vyšší daně, ale také poskytují mnohem větší flexibilitu, pokud jde o to, komu mohou být uděleny a jak mohou být vykonáváni. Společnosti obvykle upřednostňují poskytnutí nekvalifikovaných akciových opcí, protože mohou odečíst náklady vzniklé NQSO jako provozní náklady dříve.

Další podrobnosti o rozdílech, pravidlech a omezeních kvalifikovaných a nekvalifikovaných akciových opcí jsou uvedeny níže spolu s příklady scénářů.

Srovnávací tabulka

Nekvalifikované akciové opce versus srovnávací tabulka opcí kvalifikovaných akcií

	Nekvalifikované akciové opce	Kvalifikované akciové opce
Příjemce	Může být vydán komukoli, např. Zaměstnancům, prodejcům, představenstvu	Lze vydat pouze zaměstnancům
Cena cvičení	Může mít jakoukoli cvičební cenu	Realizační cena musí být v době poskytnutí alespoň rovna reálné tržní hodnotě (FMV). U 10% + akcionářů musí být realizační cena v okamžiku udělení rovnající se 110% nebo více FMV.
Daňové důsledky (příjemce)	Žádná daň v době poskytnutí. Příjemce obdrží běžný příjem (nebo ztrátu) při uplatnění, který se rovná rozdílu mezi cenou grantu a FMV zásoby k datu uplatnění.	Žádná daň v době poskytnutí nebo při výkonu. Daň z kapitálových zisků (nebo ztrát) z prodeje akcií, pokud zaměstnanec drží akcie po dobu nejméně 1 roku po uplatnění opce.
Daňové důsledky (společnost)	Dokud společnost splní srážkovou povinnost, může odečíst náklady vzniklé jako provozní náklady. Tato cena se rovná běžnému příjmu deklarovanému příjemcem.	Společnost nemá žádné odpočty.
Hodnota zásoby	Neexistuje žádné omezení hodnoty zásob, které mohou být získány v důsledku uplatnění	Souhrnná reálná tržní hodnota (stanovená k datu poskytnutí) akcií zakoupených uplatněním QSO, které jsou poprvé uplatnitelné, nesmí v kalendářním roce překročit 100 000 USD..
Období držení	Bez omezení	Jakmile jsou možnosti uplatněny, zaměstnanec vlastní akcie. Před prodejem akcií musí držet akcie po dobu minimálně 1 dalšího roku. Pokud se prodává před 1 rokem, jedná se o diskvalifikační opatření a považuje se za nekvalifikované akciové opce.
Přenosný	Může nebo nemusí být přenosný	Musí být nepřenosná a vykonatelná ne déle než 10 let od udělení grantu.

Obsah: Kvalifikované vs nekvalifikované akciové opce

• 1 Jak fungují akciové opce
• 2 pravidla pro kvalifikované akciové opce (motivační akciové opce)
• 3 Daňové zacházení
  • 3.1 Příklady
• 4 Zamezení dvojímu zdanění
• 5 Reference

Jak fungují akciové opce

Akciové opce často používá společnost k odškodnění stávajících zaměstnanců a lákání potenciálních zaměstnanců. Zaměstnanecké akciové opce (ale nekvalifikované) mohou být nabízeny také zaměstnancům, jako jsou dodavatelé, konzultanti, právníci a promotéři, za poskytované služby. Akciové opce jsou call opce na kmenové akcie společnosti, tj. Smlouvy mezi společností a jejími zaměstnanci, které zaměstnancům dávají právo na nákup konkrétní počet akcií společnosti za pevnou cenu v určité časové lhůtě. Zaměstnanci doufají, že z výkonu těchto možností budou profitovat v budoucnu, když bude cena akcií vyšší.

Datum udělení opcí se nazývá datum udělení. Reálná tržní hodnota akcie k datu poskytnutí se nazývá cena poskytnutí. Pokud je tato cena nízká a pokud hodnota akcie v budoucnu vzroste, příjemce může cvičení možnost (uplatnění jejího práva na nákup akcií za cenu grantu).

Zde se liší možnosti kvalifikovaných a nekvalifikovaných akcií. U NQSO může příjemce okamžitě prodat akcie, které získá, uplatněním opce. Jedná se o „bezhotovostní cvičení“, protože příjemce jednoduše převede rozdíl mezi tržní cenou a cenou grantu. Nemusí si dávat žádnou vlastní hotovost. U kvalifikovaných akciových opcí však musí příjemce získat akcie a držet je po dobu nejméně jednoho roku. To znamená platit v hotovosti za nákup akcií za cenu grantu. Znamená to také vyšší riziko, protože hodnota zásoby může během jednoletého období držení klesnout.

Pravidla pro kvalifikované akciové opce (motivační akciové opce)

IRS a SEC zavedly určitá omezení na kvalifikované akciové opce kvůli příznivému daňovému zacházení, které se jim dostává. Tyto zahrnují:

• Příjemce musí počkat nejméně jeden rok od data udělení grantu, než bude moci tyto možnosti uplatnit.
• Příjemce musí počkat nejméně jeden rok po datu cvičení, než bude moci akcie prodat.
• Příjemci kvalifikovaných akciových opcí vydaných společností mohou být pouze zaměstnanci společnosti.
• Platnost opcí vyprší po 10 letech.
• Realizační cena se musí rovnat nebo překročit reálnou tržní hodnotu podkladové akcie v době poskytnutí.
• U zaměstnanců, kteří vlastní 10% nebo více společnosti, musí být realizační cena alespoň 110% reálné tržní hodnoty a opce vyprší za 5 let od okamžiku poskytnutí podpory..
• Možnosti jsou nepřenosné, s výjimkou vůle nebo podle zákonů původu. Opci nemůže uplatnit nikdo jiný než držitel opce.
• Souhrnná reálná tržní hodnota (stanovená k datu poskytnutí) akcií zakoupených uplatněním ISO, které jsou poprvé použitelné, nesmí v kalendářním roce překročit 100 000 USD. Pokud jsou tyto opce považovány za nekvalifikované akciové opce.

Daňové zacházení

Proč lidé navzdory těmto omezením využívají kvalifikované akciové opce? Důvodem je příznivé daňové zacházení poskytované ziskům z QSO.

Při uplatnění nekvalifikovaných akciových opcí je zisk rozdíl mezi tržní cenou (FMV nebo reálnou tržní hodnotou) k datu uplatnění a cenou grantu. Toto je také známé jako výhodný prvek. Tento zisk je považován za běžný příjem a musí být vykázán v daňovém přiznání za daný rok.

Nyní, pokud příjemce okamžitě prodá akcie po uplatnění, neexistují žádné další daňové úvahy. Pokud však příjemce drží akcie po uplatnění opcí, stává se FMV v den uplatnění kupní cenou nebo „nákladovou základnou“ akcií. Nyní, pokud jsou akcie drženy na další rok, nějaké dále zisky jsou považovány za dlouhodobé kapitálové zisky. Pokud jsou akcie prodány před tímto časovým rámcem, veškeré další zisky (nebo ztráty) se započítávají do běžných příjmů.

Největší výhodou kvalifikovaných akciových opcí je, že výhodný prvek není považován za běžný příjem. Ve skutečnosti, s výjimkou AMT (Alternativní minimální daň), nemusí být uplatnění akciových opcí v roce dokonce vykazováno, pokud nejsou akcie prodány. Při uplatnění kvalifikovaných akciových opcí a nákupu akcií za cenu grantu nejsou splatné žádné daně (i když je cena grantu v době uplatnění nižší než tržní hodnota).

Pokud jsou akcie nakonec prodány (po období držení alespoň 1 rok), jsou zisky považovány za dlouhodobé kapitálové zisky, které jsou zdaněny nižší sazbou než běžný příjem. Pokud jsou akcie prodány dříve než jednoroční pozdržení, nazývá se to „diskvalifikační dispozice“, která je potom považována za nekvalifikovanou opci na akcie..

Příklady

Je možné, že motivační akciové opce - i když to byly kvalifikované akciové opce, když byly uděleny - se „nekvalifikují“ na status zvýhodněné daně. Například,

• Pokud se jednalo o „bezhotovostní cvičení“: Zaměstnanec se může rozhodnout prodat akcie ihned po uplatnění opcí, čímž se rozdrtí rozdíl mezi tržní cenou a grantovou (stávkovou) cenou opce. To umožňuje zaměstnanci utrácet žádnou ze svých vlastních peněz a zbavuje je tak rizika, že cena akcií klesne po uplatnění.
• Pokud zaměstnanec nedržel zásoby po dobu 1 roku po uplatnění opcí.

Pro pochopení daňových důsledků je užitečné podívat se na různé příklady. Řekněme, že zaměstnanec obdržel akciové opce 1. ledna 2010, kdy cena akcií byla 5 $. Předpokládejme také, že příjem zaměstnance je 100 000 USD a je v 28% mezní sazbě daně pro běžný příjem. Nyní se podívejme na různé scénáře a vypočítáme daňové důsledky.

Příklady daňových důsledků kvalifikovaných a nekvalifikovaných opcí na akcie

Scénář 1 je klasická kvalifikovaná skladová opce. Když jsou uplatněny opce a nejsou splatné žádné daně v roce 2011, není vykázán žádný příjem. Akcie jsou drženy déle než 1 rok po nákupu, takže všechny zisky jsou zdaněny sazbou daně z dlouhodobých kapitálových výnosů 15%.

Scénář 2 je příkladem diskvalifikace, i když byl plán kvalifikovaným opčním plánem. Akcie nebyly drženy jeden rok po uplatnění, takže daňové výhody kvalifikované ISO nejsou realizovány.

Scénář 1 a Scénář 2 v kategorii nekvalifikované představují stejnou situaci, kdy byl grant v rámci nekvalifikovaného akciového opčního plánu. Při uplatnění opcí (2011) se běžný příjem vykazuje jako rozdíl mezi FMV v den uplatnění ($ 15) a cenou grantu ($ 5). Ve scénáři 1 jsou akcie nakupovány a drženy déle než jeden rok. Takže další zisky (22 - 15 $) jsou považovány za dlouhodobé kapitálové zisky. Ve scénáři 2 nejsou akcie drženy déle než jeden rok. Takže další zisky jsou také považovány za běžný příjem. Konečně, scénář 3 je zvláštní případ scénáře 2, kdy jsou akcie prodány ihned po jejich nabytí. Jedná se o „bezhotovostní cvičení“ akciových opcí a celý zisk se považuje za běžný příjem.

Tato tabulka obsahuje příklady podobné výše uvedeným, které ukazují, jak budou vykazovány příjmy na výpisech W2 a jak budou vykazovány kapitálové zisky, krátkodobé i dlouhodobé v různých scénářích..

TurboTax má k tomuto tématu dobrého průvodce, který obsahuje ještě podrobnější scénáře a také diskutuje, jak alternativní minimální daň (AMT) dále komplikuje záležitosti pro kvalifikované akciové opce..

Zamezení dvojímu zdanění

Pokud je na W2 vykázán příjem z cvičení opcí, musíte být opatrní, abyste se vyhnuli dvojímu zdanění. Důvodem je, že zprostředkování používá nesprávný základ nákladů na 1099-B, který vám vydávají.

1099-B je výpis vydávaný makléři se seznamem všech vašich akciových transakcí. Jsou rozděleny na krátkodobé a dlouhodobé, takže je lze snadno nahlásit. Kromě toho, že vám tyto informace zasíláte, váš zprostředkovatel je také pošle do IRS. Pro každou transakci 1099-B zaznamenává nákladovou základnu (tj. Nákupní cenu nebo náklady na pořízení akcií + provize makléře) a pokračuje (tj. Částku obdrženou při prodeji akcií). Rozdíl mezi nimi je čistý zisk (nebo ztráta).

Přestože je výhodný prvek (viz definice výše) vykázán jako příjem na vašem W2, zprostředkování neupravuje váš nákladový základ v 1099-B. např. Pokud byla vaše grantová cena 10 $ a vy uplatníte své možnosti, když je cena 30 $, bude na vašem W2 hlášeno 20 $. Stejně jako všechny mzdy W2 budou z tohoto příjmu sráženy daně z příjmu a další příslušné daně, jako je sociální zabezpečení a Medicare. Takže byste očekávali, že broker 1099-B uvede nákladovou základnu jako 30 $ (+ malá provize) a výnosy jako 30 $.

Místo toho zjistíte, že 1099-B bude vykazovat nákladovou základnu jako 10 $ a postupuje jako 30 $ a nahlásit IRS zisk 20 $. Při podání daňového přiznání byste proto měli upravit nákladovou základnu a uvědomit si, že základ vykázaný zprostředkovatelem je nesprávný. To je velmi důležité, jinak z toho nakonec dvakrát zaplatíte daň. Další čtení na toto téma.

Reference

• Incentivní akciové opce (Kvalifikované akciové opce) - Wikipedia
• Akciové opce - IRS Publikace 525 (2011) Zdanitelný a nezdanitelný příjem
• Motivační akciové opce - TurboTax